Perché il vino è l’investimento perfetto

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La Domanda Del Mercato Non Si Arresta Da Migliaia Di Anni

Il vino è il prodotto di lusso più antico e richiesto al mondo. Fin dall’antica Grecia e dall’Impero Romano è stato l’oggetto del desiderio di reali, nobili e delle classi più abbienti. I vini di lusso migliori e più esclusivi rappresentano meno dello 0,1% della produzione mondiale di vino. I vini più costosi e rari sono anche uno status symbol: la forte crescita di ricchi e individui a patrimonio netto ultra-alto (UHNWI) in tutto il mondo risulta, anno dopo anno, nell´aumento della domanda e, di conseguenza, dei prezzi.

Guarda il video: Perché investire in vino?

Stabilità

Mettiti Al Sicuro In Caso Di Crisi

La crisi finanziaria è l’esempio perfetto della resilienza che l’investimento in vino può offrire durante periodi di crisi e difficoltà economiche. Da novembre 2007 a febbraio 2009, il valore del mercato azionario si è quasi dimezzato¹,

mentre i prezzi del vino si sono comportati in modo completamente diverso. Dopo un periodo di crescita, i prezzi si sono semplicemente stabilizzati. Infatti, nei momenti peggiori dopo il crollo di Lehman Brothers, lo Champagne è diminuito solo del 3,3%, mentre la Borgogna è scesa appena dello 0,9%.

Per fare un paragone, ci sono voluti quattro anni dal punto più basso della crisi per riportare il mercato azionario ai livelli pre-crisi².

Anche la pandemia di coronavirus è un ottimo esempio di come il vino rappresenti un asset solido in tempi difficili. Anche il mercato azionario ha retto bene alla crisi del Covid-19, ma ciò è stato fortemente sostenuto da politiche monetarie espansive a livello globale e da interventi delle banche centrali, che — su spinta politica — hanno sostenuto l’economia e i mercati finanziari. Una situazione che non può essere data per scontata quando arriverà il prossimo “cigno nero”.

L’investimento in vino offre quindi non solo un rendimento superiore rispetto alle azioni nel lungo periodo, ma si dimostra anche estremamente resiliente nei momenti di crisi.

Storicamente, il vino ha generato alti rendimenti nei periodi favorevoli ed è stato un bene conservativo nei periodi difficili. Nonostante il basso rischio, il vino ha ottenuto rendimenti migliori rispetto alle azioni negli ultimi 18 anni.

Il vino può quindi essere inserito con vantaggio come elemento a basso rischio all’interno di un portafoglio d’investimento, al pari delle obbligazioni e di altri beni conservativi, contribuendo a diversificare il rischio e aumentare il rendimento.

La crisi finanziaria del 2007-2009

1: Da novembre 2007 e nei successivi 15 mesi, il valore del MSCI World Net Returns misurato in EUR è diminuito del 43,6%.

2: Solo nel dicembre 2012, quasi quattro anni dopo il punto più basso del MSCI World (misurato in EUR) nell’aprile 2009, il mercato azionario è tornato al livello pre-crisi di novembre 2007.

Continuità

+ 8% Di Rendimento Medio/Annuo

Negli ultimi 16 anni, il rendimento medio annuo del vino è stato pari al + 8% e si prevede che il suo prezzo continuerà ad aumentare agli stessi tassi. Ciò è dovuto a una combinazione di vari fattori, tra cui produzione costante limitata, l’aumento della domanda, il consumo continuo e l’aumento dei costi di produzione.

  • Produzione Costante

    Produzione Costante

    La produzione dei vini migliori e più esclusivi è molto limitata. I migliori vigneti del mondo sono già stati completamente coltivati e la loro area non può essere estesa. Per tanto, ad un aumento della domanda non è possibile rispondere con un aumento della produzione ma solo con prezzi più elevati.

  • Aumento Della Domanda

    Aumento Della Domanda

    La domanda per i vini pregiati sta aumentando in maniera significativa. Ciò avviene perché il mondo sta assistendo ad un forte aumento di persone benestanti e ad un rinnovato interesse internazionale per il vino, soprattutto per quanto riguarda le “nuove” economie, tra cui i Paesi BRIC, dove una nuova generazione di ricchi è alla ricerca di prodotti di lusso

  • Vin

    Consumo Continuo

    Il nostro consumo quotidiano di vino ne riduce continuamente la disponibilità; pertanto, i prezzi delle bottiglie rimanenti aumentano. Il consumo continuo e costante è quindi un importante parametro e, spesso, un prerequisito per l’aumento del prezzo del vino. Ecco perché è fondamentale tenere a mente il consumo continuo quando si investe in vino.

  • Inflation

    Aumento Dei Costi

    Il vino è un prodotto agricolo e, quando la sua produzione non può essere esternalizzata e non ci sono macchinari che possano sostituire la manodopera, il costo della produzione aumenta. Di conseguenza, il prezzo del vino aumenta, per lo meno secondo le variazioni di prezzo generali e, pertanto, investire in vino è una garanzia contro l’inflazione.

Investire

Storicamente, il vino è il miglior investimento

Il vino è un investimento perfetto perché il rischio è notevolmente inferiore rispetto alle azioni. Mentre le azioni possono salire un giorno e scendere il giorno dopo, il vino offre rendimenti stabili anno dopo anno. Anche di fronte a una correzione storicamente severa, il vino rimane un asset interessante. Dal 2004, la Borgogna ha reso il 578,5%1 e lo Champagne il 441,5%2, mentre nello stesso periodo le azioni, con un rendimento del 473,5%3, hanno avuto rendimenti elevati, ma con un'incertezza e una volatilità decisamente maggiori. Nel complesso, il vino offre un investimento migliore, più sicuro e più stabile.

Performance di mercato dal 2004

1: Liv-ex Borgogna 150
2: Liv-ex Champagne 50
3: MSCI World net total return i EUR.

Mantenimento del capitale
Mantenimento del capitale

Un Asset Forte Per La Preservazione Del Capitale

Investendo in vino si dispone di una risorsa che non solo fornisce rendimenti stabili e concreti, ma che vanta anche proprietà di preservazione del capitale uniche. Il vino è quindi l’investimento perfetto se vuoi aumentare o mantenere il tuo patrimonio.

Il vino è ottimo per mantenere il capitale perché è un prodotto con livello di indebitamento zero. Non perde il suo valore da un momento all’altro. In altri termini, si può dire che se il vino era un bene ricercato ieri, lo sarà anche domandi e, pertanto, difficilmente perderà il suo valore.

Anche i prezzi dei vini risentono dei fattori esterni, ma molto meno rispetto, ad esempio, alle azioni. Se pensiamo alla crisi creata dal Covid-19, il mercato azionario è stato sottoposto a quattro correzioni* dalla crisi finanziaria del 2007-2009. E ogni volta i prezzi del vino sono rimasti stabili, hanno subito piccoli cali e poi il valore è ulteriormente aumentato. Da questo punto di vista, non ci sono evidenze storiche che possano farci concludere che il prezzo del vino cali quando il mercato azionario va in crisi. Se i prezzi calano è solo una situazione temporanea e limitata nel tempo.

Ciò significa che chi investe in vino potrà godere di rendimenti stabili e concreti nei periodi tranquilli e di ottime capacità di mantenimento del capitale in periodi di crisi, correzioni e, addirittura, recessioni.

*La correzione del mercato azionario si definisce come un calo improvviso del valore superiore al 10%

MAGGIORI INFORMAZIONI SU COME COVID-19 HA INFLUENZATO IL MERCATO DEL VINO

Qualità
Controllo qualità

Il Programma Anti-frode di RareWine Invest Protegge il Tuo Investimento

In linea con l'aumento dei prezzi del vino, e con il prezzo delle bottiglie più costose che ha superato di gran lunga le 40.000 €, cresce anche l'incentivo a produrre falsi. La contraffazione nel mondo del vino è un fenomeno relativamente nuovo, e in quanto maggiore fornitore di vini da investimento a livello globale, prendiamo questo problema molto seriamente. Tutti i vini scambiati attraverso RareWine Invest vengono controllati dal nostro dipartimento anti-frode. Ogni giorno, i vini più costosi al mondo entrano ed escono dal nostro magazzino. L'accesso quotidiano comporta una grande responsabilità. Grazie a anni di lavoro approfondito in questo campo, abbiamo forse costruito l'archivio di immagini più completo di vini rari e costosi al mondo. Oggi, questo archivio contiene più di 100.000 immagini ad alta risoluzione di vini autentici e contraffatti, garantendo la protezione del tuo investimento contro tentativi di frode.

In stretta collaborazione con produttori di vino e case d'asta, lavoriamo ogni giorno per rendere il mondo del vino un posto più sicuro.

Il nostro programma anti-frode è unico nel suo genere ed è riconosciuto a livello internazionale come il migliore della categoria.

Rendimento dell’investimento

14 Ottimi Investimenti In Vino

Nel corso del tempo, il rendimento degli investimenti in vino ha giustificato l’uso dell’espressione vino da investimento. Esistono numerosi esempi di vini con prezzi alle stelle che sono stati ottimi investimenti e, da un punto di vista più generale, il vino ha sempre superato in performance il mercato azionario globale.

Si dice che il mercato azionario sia efficace e che i prezzi delle azioni, pertanto, aumentino e calino ogni giorno in base alle nuove informazioni a disposizione e all’umore mutevole del mercato.

Ecco perché, talvolta, il mercato azionario è molto volatile, per cui anche il rischio è più alto.

Il vino rappresenta invece un investimento molto più stabile.

Ci sono meno eventi che possono influenzare l’andamento dei prezzi dei vini e sono pochi quelli che possono farli crollare.

I prezzi invece aumentano con ritmo costante, in linea con la crescente domanda e il consumo costante che riduce la disponibilità.

I vini sottostanti sono degli esempi presi dai nostri attuali portafogli di investimento.

Gli investitori hanno acquistato i vini tramite RareWine Invest, sulla base dei consigli di RareWine Invest.

I prezzi delle valutazioni corrispondono al prezzo di vendita dei vini sul mercato globale e che gli investitori possono visionare in qualsiasi momento tramite My RareWine Invest. 

Nel 2015, la rivista americana di economia Forbes si è concentrata sugli investimenti in vino confrontandoli con le azioni dell’epoca.

In quell’occasione, Forbes mise a confronto un portafoglio di vari vini da investimento con l’indice di mercato S&P 500 per un periodo di 20 anni ed è emerso che, per il periodo compreso tra il 1993 e il 2013, i vini da investimento hanno prodotto due volte il rendimento sull’investimento rispetto alle azioni.

Vino Acquistato Valutazione Resi
2013 Domaine Leroy Richebourg Borgogna €2.250 Marzo 2020 €10.500 Settembre 2023 100% 22% Annuale
2009 Comte Liger-Belair La Romanée Borgogna €2.590 Gennaio 2019 €4.500 Febbraio 2021 74% 30% Annuale
2007 d'Auvenay Auxey Duresses Blanc Borgogna €750 Marzo 2020 €5.000 Agosto 2024 567% 56% Annuale
2012 Coche-Dury Corton-Charlemagne Blanc Borgogna €2.250 Luglio 2020 €5.250 Ottobre 2024 133% 22% Annuale
2017 Bizot Vosne-Romanée Borgogna €650 Luglio 2021 €3.350 Maggio 2024 415% 78% Annuale
2005 Jacques Selosse Millesime Champagne €420 Gennaio 2019 €1550 Giugno 2021 269% 25% Annuale
Krug Collection Coffret Champagne €460 Novembre 2019 €1900 Aprile 2024 313% 38% Annuale
2002 Salon Cuvée "S" Champagne €450 Luglio 2019 €1.100 Ottobre 2023 144% 23% Annuale
1996 Dom Pérignon Champagne €220 Novembre 2019 €370 Novembre 2023 68% 14% Annuale
1998 Krug Vintage Champagne €130 Febbraio 2017 €400 Novembre 2023 208% 18% Annuale
2017 Petrus Bordeaux €1.300 Aogsto 2020 €2.450 Settembre 2024 88% 17% Annuale
2016 Tignanello Italia €60 Novembre 2019 €150 Febbraio 2024 154% 25% Annuale
2012 Sassicaia Italia €115 Gennaio 2019 €220 Aprile 2024 91% 13% Annuale
Brora 38YO 16th release 1977 Whisky €1.200 Giugno 2020 €2.150 Gennaio 2024 79% 18% Annuale
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Considero l’investimento in vino un’integrazione ad altre forme di investimento. Storicamente abbiamo visto degli ottimi rendimenti per gli investimenti in vino, un aspetto che trovo molto interessante. Alla fine è anche divertente investire in un’area che mi interessa davvero.

Johnny V. Jensen

Aalborg

Guida all’investimento

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